Золото как инвестиция: стоит ли вкладывать деньги в драгоценные металлы и насколько это выгодно

Инвестирование в золото – это отличная возможность стабильно приумножать капитал даже в условиях экономической нестабильности. Когда традиционные финансовые инструменты подвергаются риску, а инфляция стремительно обесценивает национальные валюты, золото остается тем "якорем", который не только удерживает активы на плаву, но и обеспечивает их рост.

Привлекательность золота как инвестиционного инструмента

Золото часто рассматривается как своеобразная "тихая гавань" для инвесторов. В периоды экономической нестабильности, когда фондовые рынки лихорадит, спрос на этот драгметалл возрастает. Золото устойчиво к инфляции и валютным рискам, поэтому люди, желающие защитить свои сбережения, охотно вкладывают деньги именно в этот актив.

Как отмечают эксперты, с 2022 года золотые слитки стали особенно популярными среди россиян благодаря отмене 20% НДС на их покупку для физических лиц. Этот шаг правительства сделал золото более доступным и выгодным инструментом для долгосрочных инвестиций.

Желтый металл служит человечеству три тысячи лет, его накапливают ведущие центральные банки почти всех стран, он приносит своим владельцам хороший, стабильный доход.

Плюсы и минусы инвестирования в золото

Несмотря на свою репутацию "тихой гавани", золото – далеко не универсальный инструмент и у него есть свои сильные и слабые стороны.

Преимущества:

• Надежность: золото нельзя обесценить до нуля, и оно сохраняет свою стоимость даже в периоды гиперинфляции.
• Диверсификация рисков: золото имеет отрицательную ковариацию с большинством рискованных активов. Иными словами, его цена растет, когда акции и облигации падают в стоимости.
• Защита от инфляции: стоимость золота со временем увеличивается, что помогает защитить сбережения от обесценивания.
• Ликвидность: золото легко продать по всему миру.

Недостатки:

• Высокий спред: разница между ценой покупки и продажи золота в банках может достигать 10-20%. Это означает, что инвестор сразу теряет часть своих средств.
• Проблемы с хранением: покупка физического золота требует затрат на хранение и безопасность.
• Отсутствие пассивного дохода: в отличие от акций, золото не приносит дивидендов или купонного дохода.

Способы инвестиций в золото

Существует несколько основных способов инвестировать в золото, каждый из которых имеет свои особенности и подходит для разных категорий инвесторов.

• Самый традиционный способ – покупка слитков или инвестиционных монет в банках. На первый взгляд, он кажется наиболее понятным: вы получаете на руки реальный товар. Но это не самый ликвидный актив: продать слиток по выгодной цене бывает непросто, особенно если он поцарапан или потерял свою упаковку. Зато для долгосрочных инвесторов слитки представляют интерес, ведь они могут лежать в сейфе долгие годы, не теряя своей ценности.
• Обезличенные металлические счета – виртуальный аналог покупки слитков. Вы не получаете физический металл на руки, а просто храните его в виде записи на счете в банке. Это решает проблему с хранением и частично улучшает ликвидность – продать металл с ОМС проще, чем слиток. Но если у банка отзовут лицензию, вернуть свое золото будет практически невозможно.
• Паевые инвестиционные фонды и биржевые фонды (ETF) позволяют инвестировать в золото, минуя покупку физического металла. Это удобный способ для тех, кто не хочет думать о хранении и дополнительных издержках. Плюс – высокая ликвидность таких активов.

Кроме того, многие рассматривают покупку ювелирных изделий как вложение. Но профессионалы рынка не согласны с этим мнением. Дело в том, что наценка на изделия может составлять от 50% до 100%, что делает их практически неликвидными для продажи. Со временем украшения теряют свою стоимость из-за износа и потери блеска. Это не значит, что не стоит покупать ювелирные изделия — но воспринимать их как долгосрочную инвестицию не стоит.

Выгодно ли вкладывать в золото в 2024 году

Вопрос о целесообразности вложений в золото остается открытым. За последние годы оно показало неплохую доходность на фоне кризисных явлений. Например, в 2020 году, когда фондовый рынок обвалился из-за пандемии, стоимость золота подскочила на 60%. Но в период восстановления экономики цены на металл начали снижаться.

Инвестировать в золото рекомендуется в следующих случаях:

• Если вы планируете долгосрочные вложения на срок от 5 лет и более.
• Если хотите диверсифицировать свой портфель и снизить риски потерь в периоды нестабильности на фондовом рынке.
• Если ищете способ сохранить средства от инфляции.

"Инвестирование в золото должно быть частью диверсифицированного портфеля. Разумнее включать в свой инвестиционный портфель разные виды инструментов – диверсификация вложений снизит риск крупных потерь", – советует многие финансовые аналитики.

Заключение

Как видите, инвестиции в золото подходят не всем и не всегда. Этот актив нужно рассматривать скорее как защитный механизм для сохранения капитала, а не способ быстрого заработка. В условиях нестабильности золото поможет сохранить сбережения, но не стоит рассчитывать на него как на главный источник дохода. Учитывайте все нюансы, выбирайте подходящий способ инвестиций и помните: чем больше вы знаете о своем активе, тем выше вероятность избежать потерь.